Post by Office of the Superintendent of Financial Institutions Canada

Le transfert du risque de crédit d’une banque à une contrepartie n’est pas une nouveauté. On observe par contre une nouvelle tendance à la hausse de cette activité dans les dernières années. En ce qui concerne les opérations de transfert de risque synthétique, l’importance réside dans le risque réel, et non seulement dans la structure de l’opération. 1️⃣ Le risque est-il réellement transféré? 2️⃣ La structure peut-elle résister à des situations de tensions? 3️⃣ La banque réduit-elle véritablement le risque, ou se contente-t-elle de diminuer les fonds propres sur papier? Ces questions sont importantes pour la stabilité globale du système financier. Pour en savoir plus et accéder à un résumé de l’entretien informel du surintendant Peter Routledge lors de la Conférence 2026 de la Banque Nationale: https://lnkd.in/ek4bU7TX Pour les personnes qui ne connaissent pas les transferts de risque synthétiques : il s’agit de structures utilisées par les banques pour transférer une partie du risque de crédit d’un bloc de prêts à un fonds de crédit privé ou à une autre institution financière, tout en conservant les prêts dans leur bilan. Elles servent souvent à gérer les expositions et à libérer des fonds propres.